6月12日，中信消費(fèi)金融在公司職場舉辦了成立一周年活動(dòng)。開業(yè)一年來，中信消費(fèi)金融累計(jì)為200萬客戶提供了特色的消費(fèi)金融服務(wù)。

中信消費(fèi)金融現(xiàn)已打造“信金貸”和“信期貸”兩大產(chǎn)品?！靶沤鹳J”主打“易于申請(qǐng)、高額低息、使用便捷、還款靈活”的特點(diǎn)，目標(biāo)客群已觸達(dá)中信集團(tuán)旗下各子公司的在職員工?！靶牌谫J”是面向大眾客戶提供的信用消費(fèi)貸款產(chǎn)品，產(chǎn)品具有純線上操作、放款快、操作便捷等特點(diǎn)。預(yù)計(jì)“信期貸”2020年下半年將與廣大用戶見面。

新的消費(fèi)金融公司正在如雨后春松般成立，小米消費(fèi)金融公司最近剛剛開業(yè)，從目前趨勢看，未來還將有更多成員加入。

盡管沒有披露該產(chǎn)品的利率，但是自從去年監(jiān)管層關(guān)于消費(fèi)金融貸款的新政后，大多數(shù)消費(fèi)金融公司的實(shí)際利率則大多不超過24%，有個(gè)別消費(fèi)金融公司的利率達(dá)到36%的。

今年年初已經(jīng)有多家消費(fèi)金融公司證實(shí)被監(jiān)管指導(dǎo)年化利率降低至24%，消息一出，不少消金公司都在緊急開會(huì)制定對(duì)策。

irr口徑24%以下的年化利率，除了少數(shù)幾家消費(fèi)金融公司能保證80%以上的資產(chǎn)定價(jià)是符合要求的以外，大部分消費(fèi)金融公司和互金平臺(tái)的消費(fèi)金融產(chǎn)品還是普遍定價(jià)在irr36%以下。不過借唄、花唄、京東白條、小米、攜程等互聯(lián)網(wǎng)巨頭的消費(fèi)分期利率是14%以下，但在14%附近。

那么銀行的消費(fèi)信貸利率是多少呢，“融e借”是工行面向個(gè)人客戶推出的無抵押、免擔(dān)保、純信用的個(gè)人貸款業(yè)務(wù)。，“融e借”統(tǒng)一執(zhí)行年利率4.35%，利率甚至低于個(gè)人住房貸款。實(shí)行“白名單”制度，只向事業(yè)單位、國企、金融機(jī)構(gòu)的員工定向推送。不過這個(gè)白名單近期已經(jīng)有所擴(kuò)大。

招行即將于6月22日啟動(dòng)閃電貸“提款禮”活動(dòng)，利率最低可達(dá)3.96%。當(dāng)然能參加活動(dòng)的客戶也要符合一定條件。根據(jù)規(guī)則，深圳、北京、上海、南京等24個(gè)城市的客戶，如果在今年5月1日至6月19日成功獲得閃電貸額度或者4月20日閃電貸額度為0的受邀客戶都可以參加。

在消費(fèi)金融領(lǐng)域，目前傳統(tǒng)銀行和消費(fèi)金融公司以及其他互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)的貼身肉搏早已開始，目前應(yīng)該是進(jìn)入白熱化階段。

很明顯，商業(yè)銀行以低利率，吸引優(yōu)質(zhì)客戶，走的是高端路線，這個(gè)路線已經(jīng)開始逐漸下沉，比如白名單的松動(dòng)，這是由于大行資金寬裕，央行貨幣政策持續(xù)寬松，利率下跌，可以用低利率吸納更低端客戶，跟消費(fèi)金融公司以及互金公司競爭。

其他消費(fèi)金融公司和互金公司就沒有這樣的競爭力，因?yàn)橄鄬?duì)于傳統(tǒng)銀行，他們的資金成本很高，比如通過拆借，發(fā)行ABS來籌集資金，資金成本從起跑線上就高于傳統(tǒng)銀行，那么他們的利率就很難降下來，其實(shí)這一點(diǎn)連一些互聯(lián)網(wǎng)巨頭也難以避免，比如去年以來花唄借唄的ABS發(fā)行銳減，則其盈利就難言樂觀。

那么從高端領(lǐng)域受到商業(yè)銀行向下追趕，消費(fèi)金融公司只能下沉，但是其資金成本過高，在高端客戶，小金公司和互金巨頭根本不是商業(yè)銀行的競爭對(duì)手，只能下沉，但是下沉有限度，24%的利率，在下沉就要承擔(dān)過高的客戶違約成本，那么暴力催收，違約等等就是直接的結(jié)果，弄不好還會(huì)引發(fā)社會(huì)問題，這對(duì)于消費(fèi)金融公司來講，開展業(yè)務(wù)受到越來越大的擠壓。

消費(fèi)金融機(jī)構(gòu)要以更高的資金成本、更貴的獲客渠道、深入更擁擠的市場中去突圍，這個(gè)市場就是在高端跟低端中間的那部分客戶，利率較高，但客戶的信用也不錯(cuò)，消金公司具有較好的服務(wù)、較高的效率和靈活的定價(jià)，這一點(diǎn)是目前的銀行短板，但是銀行的業(yè)務(wù)也在進(jìn)步，他們也會(huì)逐漸學(xué)習(xí)消金公司，尤其是對(duì)公貸款收益難以提高的前提下，消費(fèi)金融可能在一個(gè)較長的時(shí)期他們都不會(huì)放棄。

尤其是近年來，實(shí)體需求不足，銀行難以通過對(duì)公業(yè)務(wù)實(shí)現(xiàn)利潤的較高增長，消費(fèi)金融成為其業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型的依托，這就相當(dāng)于把消金公司趕到河里去，比較殘酷。

消費(fèi)金融市場已經(jīng)是一個(gè)雞肋，但是消費(fèi)金融公司還必須去競逐，當(dāng)大家都去擁擠去做的時(shí)候，這個(gè)市場已經(jīng)是紅海了。