互金協(xié)會(huì)舉辦政策解讀活動(dòng)平臺(tái)限額標(biāo)準(zhǔn)暫或不會(huì)改變

此次會(huì)議僅面向協(xié)會(huì)會(huì)員單位，并限額參加。有不少會(huì)員單位因報(bào)名太過(guò)火爆不能參加會(huì)議。前述與會(huì)人士告訴21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)道記者，會(huì)議分別從互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管與立法的最新動(dòng)向與發(fā)展趨勢(shì)、網(wǎng)貸中介電信業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)許可申請(qǐng)、網(wǎng)貸信息披露標(biāo)準(zhǔn)與自律管理規(guī)范等行業(yè)關(guān)注熱點(diǎn)對(duì)網(wǎng)貸新規(guī)進(jìn)行了全方位、深層次的解讀與剖析。

有資深行業(yè)人士直言，網(wǎng)貸新政公布一個(gè)月來(lái)，已有部分網(wǎng)貸企業(yè)遵照新政作出整改動(dòng)作了，比如調(diào)整標(biāo)的、停發(fā)大標(biāo)、下架活期、加強(qiáng)債權(quán)匹配等。目前，行業(yè)面臨的主要挑戰(zhàn)來(lái)源于借款限額、銀行存管以及EDI許可證，另外還有監(jiān)管細(xì)則待明確、轉(zhuǎn)型思路不清晰、目標(biāo)市場(chǎng)難以消化大量P2P企業(yè)蜂擁而入等諸多難題。

電信業(yè)務(wù)許可證需備案前置

前述與會(huì)人士表示，中國(guó)人民大學(xué)法學(xué)院教授、副院長(zhǎng)楊東在對(duì)《辦法》進(jìn)行解讀時(shí)說(shuō)，《辦法》存在一些實(shí)施難點(diǎn)，包括監(jiān)管和分工的協(xié)調(diào)、對(duì)信息中介定位的把握、對(duì)分支機(jī)構(gòu)的監(jiān)管、投資者分散問(wèn)題、分類(lèi)評(píng)估問(wèn)題及ICP證和EDI證的爭(zhēng)議等。

而針對(duì)近期網(wǎng)貸行業(yè)傳得沸沸揚(yáng)揚(yáng)的ICP和EDI兩大電信業(yè)務(wù)許可證辦理事宜，工業(yè)與信息化部有關(guān)負(fù)責(zé)人在會(huì)上亦作了相關(guān)說(shuō)明，并稱(chēng)，P2P平臺(tái)需要辦理的既不是ICP證，也不是EDI證。

據(jù)21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)道記者獲悉，該工業(yè)與信息化部有關(guān)負(fù)責(zé)人與會(huì)稱(chēng)，EDI證用于海關(guān)、保稅系統(tǒng)，P2P平臺(tái)根本無(wú)需辦理；而ICP證也不是必備的，只有在平臺(tái)有論壇、留言板、網(wǎng)站搜索、語(yǔ)音留言等在線交流功能時(shí)才需要辦理。

因此，P2P平臺(tái)真正需要辦理的是“增值電信業(yè)務(wù)許可證”，電信部門(mén)備案時(shí)會(huì)注明“含網(wǎng)絡(luò)借貸信息中介許可服務(wù)”。

不過(guò)，申請(qǐng)“增值電信業(yè)務(wù)許可證”的前提是平臺(tái)到地方金融主管部門(mén)進(jìn)行備案。也就是說(shuō)，只有先獲得當(dāng)?shù)亟鹑诒O(jiān)管機(jī)構(gòu)的前置審批通過(guò)后才能申請(qǐng)辦理該證。截至目前，尚無(wú)一家平臺(tái)獲得此證。

此前，8月24日四部委聯(lián)合發(fā)布的《辦法》再次明確了P2P網(wǎng)貸平臺(tái)作為信息中介的地位，同時(shí)《互聯(lián)網(wǎng)信息服務(wù)管理辦法》規(guī)定，從事經(jīng)營(yíng)性互聯(lián)網(wǎng)信息服務(wù)，應(yīng)當(dāng)向省、自治區(qū)、直轄市電信管理機(jī)構(gòu)或者國(guó)務(wù)院信息產(chǎn)業(yè)主管部門(mén)申請(qǐng)辦理互聯(lián)網(wǎng)信息服務(wù)增值電信業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)許可證。

一位長(zhǎng)期跟蹤政策研究的知情人士透露，新的電信業(yè)務(wù)許可證按照《關(guān)于促進(jìn)互聯(lián)網(wǎng)金融健康發(fā)展的指導(dǎo)意見(jiàn)》中的要求，將互聯(lián)網(wǎng)金融分為互聯(lián)網(wǎng)支付、網(wǎng)絡(luò)借貸、股權(quán)眾籌融資、互聯(lián)網(wǎng)基金銷(xiāo)售、互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)、互聯(lián)網(wǎng)信托、互聯(lián)網(wǎng)消費(fèi)金融等，其中網(wǎng)絡(luò)借貸、股權(quán)眾籌融資應(yīng)申請(qǐng)?jiān)诰€數(shù)據(jù)處理與交易處理業(yè)務(wù)中的經(jīng)營(yíng)類(lèi)電子商務(wù)業(yè)務(wù)許可，并且許可證載明事項(xiàng)也將發(fā)生變更。

“即使平臺(tái)之前獲得的電信業(yè)務(wù)許可證是在線數(shù)據(jù)處理與交易處理業(yè)務(wù)中的經(jīng)營(yíng)類(lèi)電子商務(wù)業(yè)務(wù)許可證，也需要根據(jù)新的管理要求重新進(jìn)行申請(qǐng)換證?！痹撝槿耸咳缡钦f(shuō)。

對(duì)此，一位總部于北京的互金公司創(chuàng)始人表示，在《辦法》細(xì)則出臺(tái)前，大家更應(yīng)該關(guān)心的是如何按照信息中介的定位要求，準(zhǔn)備好自有資金和平臺(tái)資金分離，多考慮如何實(shí)現(xiàn)企業(yè)的有能力可持續(xù)經(jīng)營(yíng)發(fā)展，如何保證平臺(tái)系統(tǒng)信息安全等經(jīng)營(yíng)管理問(wèn)題。

平臺(tái)限額標(biāo)準(zhǔn)暫或不會(huì)改變

此外，上述與會(huì)人士透露，針對(duì)業(yè)界反響強(qiáng)烈的平臺(tái)投資人限額標(biāo)準(zhǔn)適當(dāng)時(shí)候是否會(huì)作出修改一事，銀監(jiān)會(huì)有關(guān)負(fù)責(zé)人強(qiáng)調(diào)，平臺(tái)限額是考慮到《刑法》非法集資的要求，目前不會(huì)作出改變。

《辦法》中規(guī)定：同一自然人在同一網(wǎng)貸平臺(tái)的借款不得超過(guò)20萬(wàn)元，在不同平臺(tái)借款總數(shù)不得超100萬(wàn)元；同一法人或其他組織在同一網(wǎng)貸平臺(tái)的借款不得超100萬(wàn)元，在不同平臺(tái)借款總數(shù)不得超過(guò)500萬(wàn)元。

“非法集資的原有法律個(gè)人20萬(wàn)元，企業(yè)100萬(wàn)元，這次管理辦法屬于行政規(guī)章，從屬法律地位，當(dāng)然不能超越既有法律，除非先修正大法，否則突破不了目前這個(gè)額度?！鄙鲜龌ソ鹌髽I(yè)創(chuàng)始人認(rèn)為。

此外，一位資深行業(yè)人士也表示，此舉除了與《刑法》中有關(guān)非法集資的規(guī)定相銜接，引導(dǎo)網(wǎng)貸機(jī)構(gòu)遵循小額分散的發(fā)展原則，避免執(zhí)行混亂以外，監(jiān)管層亦參考了發(fā)達(dá)國(guó)家，如英美等國(guó)針對(duì)網(wǎng)絡(luò)借貸機(jī)構(gòu)借款規(guī)定上限的做法。

在此次閉門(mén)會(huì)議上，國(guó)務(wù)院發(fā)展研究中心金融研究所有關(guān)負(fù)責(zé)人在進(jìn)行解讀時(shí)強(qiáng)調(diào)，網(wǎng)貸機(jī)構(gòu)應(yīng)積極落實(shí)監(jiān)管辦法，并提出了各網(wǎng)貸平臺(tái)應(yīng)符合資產(chǎn)端小而分散，資金端（出借人）大（資金）集中的觀點(diǎn)。

一家線上的融資中介服務(wù)平臺(tái)鄭姓高管認(rèn)為，資產(chǎn)端小而分散，資金端大而集中，歸根結(jié)底是為了匹配和平衡兩者之間的風(fēng)險(xiǎn)。監(jiān)管層此舉是希望把風(fēng)險(xiǎn)控制在可以接受的范圍之內(nèi)。

上述資深行業(yè)人士表示，《辦法》中并沒(méi)有針對(duì)資產(chǎn)端和資金端的直接表述，而是在“信息中介”基礎(chǔ)上定義為“借款人”和“出借人”。在網(wǎng)貸實(shí)際運(yùn)營(yíng)過(guò)程中，平臺(tái)針對(duì)廣大借款人提供的信貸業(yè)務(wù)俗稱(chēng)為“資產(chǎn)端”業(yè)務(wù)，而針對(duì)“出借人”提供的理財(cái)業(yè)務(wù)就是資金端業(yè)務(wù)?！掇k法》在資金端業(yè)務(wù)針對(duì)出借人進(jìn)行了限制，即要求出借人須為合格的投資人，具備風(fēng)險(xiǎn)認(rèn)知和承受能力，并且自行承擔(dān)借貸產(chǎn)生的本息損失。

上述鄭姓高管稱(chēng)，資金端涉及到一個(gè)合格的投資人的認(rèn)定問(wèn)題。從本質(zhì)上來(lái)說(shuō)，P2P是借貸，但是現(xiàn)在《放貸人條例》一直“難產(chǎn)”，所以無(wú)法可依。

不過(guò)，在對(duì)P2P限額管理之后，如個(gè)人在一個(gè)平臺(tái)不得超過(guò)20萬(wàn)元，總計(jì)不得超過(guò)100萬(wàn)元；企業(yè)在一個(gè)平臺(tái)上不能超過(guò)100萬(wàn)元，總計(jì)不得超過(guò)500萬(wàn)元之后，有望對(duì)P2P的投資人進(jìn)行投資額度的規(guī)范。