聯(lián)合貸款并不神秘,很多人以為它是金融科技公司的模式創(chuàng)新,其實(shí)不過(guò)是銀團(tuán)貸款的模式化用。
監(jiān)管將銀團(tuán)貸款界定為“由兩家或兩家以上銀行基于相同貸款條件,依據(jù)同一貸款合同,按約定時(shí)間和比例,通過(guò)代理行向借款人提供的本外幣貸款或授信業(yè)務(wù)?!?聯(lián)合貸款也是這樣,兩家或兩家以上持牌放貸機(jī)構(gòu),基于協(xié)議安排聯(lián)合發(fā)放貸款。
銀團(tuán)貸款里,有牽頭行、參與行和代理行之別,在“信息共享、獨(dú)立審批、自主決策、風(fēng)險(xiǎn)自擔(dān)”四原則下,各方權(quán)責(zé)分工各異。牽頭行負(fù)責(zé)貸前調(diào)查、確定貸款條件并組建銀團(tuán),代理行代表大家進(jìn)行貸款發(fā)放、收回和統(tǒng)一管理,其他參與者統(tǒng)稱為參與行。
聯(lián)合貸款里,基本也是一家機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)獲客、貸前初審、貸款管理和回收,其他持牌機(jī)構(gòu)在獨(dú)立審批、獨(dú)立決策并與借款人獨(dú)立簽署合同的基礎(chǔ)上參與進(jìn)來(lái),同樣要遵循“信息共享、獨(dú)立審批、自主決策、風(fēng)險(xiǎn)自擔(dān)”等基本原則。
銀團(tuán)貸款又稱辛迪加貸款,為大額借款項(xiàng)目而生,合多家銀行之力,滿足大型基建和集團(tuán)公司貸款需求。聯(lián)合貸款,則為小額普惠金融而生,合多家機(jī)構(gòu)之力,優(yōu)勢(shì)互補(bǔ),降低成本,為普惠金融提供新的解決方案,也助力金融機(jī)構(gòu)科技轉(zhuǎn)型走上快車道。
(1)破局普惠金融難題
小微群體貸款本金小,利潤(rùn)薄,金融機(jī)構(gòu)做小微貸款,往往無(wú)利可圖,要么棄之不做,要么提高定價(jià)。前者導(dǎo)致融資難,后者產(chǎn)生融資貴,顧此失彼,普與惠不能兼顧。
破局之策,便是降低綜合成本(如資金成本、獲客成本、風(fēng)控成本、運(yùn)營(yíng)成本等),綜合成本低一些,普惠金融的空間就多一些。
單一金融機(jī)構(gòu),固然可通過(guò)模式創(chuàng)新和科技創(chuàng)新不斷降低成本,但幅度有限。相比之下,聯(lián)合貸款取各家金融機(jī)構(gòu)所長(zhǎng),讓擅長(zhǎng)獲客的去獲客、擅長(zhǎng)風(fēng)控的做風(fēng)控、吸儲(chǔ)能力強(qiáng)的多提供資金、強(qiáng)于運(yùn)營(yíng)的做貸款管理,可把綜合成本壓降至理論上的最低值,普惠金融空間自然就出來(lái)了。
2016年末,央行征信系統(tǒng)中僅4.27億人有貸款記錄;2019年6月便增至5.48億人。表明這兩年半時(shí)間內(nèi)有1.2億人從傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)獲得信貸支持,由無(wú)貸戶變成有貸戶。這是普惠金融的成績(jī),又何嘗不是聯(lián)合貸款和助貸的功勞。
(2)助力金融機(jī)構(gòu)科技轉(zhuǎn)型
科技已成為金融機(jī)構(gòu)第一驅(qū)動(dòng)力,但科技轉(zhuǎn)型不能嫁接在空中,需在業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型中落地。
全國(guó)性銀行基礎(chǔ)厚、實(shí)力強(qiáng),自力更生還算條出路;區(qū)域性銀行底子弱、基礎(chǔ)差,除了銀行牌照帶來(lái)的資金優(yōu)勢(shì),在獲客、風(fēng)控、運(yùn)營(yíng)等方面均有困難,完全靠自己,業(yè)務(wù)動(dòng)不起來(lái),科技轉(zhuǎn)型更是空中樓閣。
聯(lián)合貸款聚合各方力量,為優(yōu)勢(shì)資源互聯(lián)互通提供橋梁。借助聯(lián)合貸款,全國(guó)性銀行可以不必自己造輪子,科技轉(zhuǎn)型步入快車道;區(qū)域性銀行更是可以在開放中發(fā)展、在發(fā)展中轉(zhuǎn)型。
在這里多說(shuō)一句。雖然相比單打獨(dú)斗,聯(lián)合貸款和開放平臺(tái)為金融機(jī)構(gòu)轉(zhuǎn)型提供了更好的條件,但金融機(jī)構(gòu)是否愿意轉(zhuǎn)型、能否轉(zhuǎn)型成功,還是取決于自己。當(dāng)前市場(chǎng)中有很多聲音,認(rèn)為聯(lián)合貸款和助貸加劇了持牌資金方的管道化和空心化,這就好像那些互聯(lián)網(wǎng)讓孩子沉迷于網(wǎng)游的指責(zé)一樣,并不能令人信服。